以下是小编精心整理的《内部控制案例分析论文(精选3篇)》，欢迎阅读，希望大家能够喜欢。摘要：不完善的内部控制制度容易导致非公允的关联交易发生，使企业和中小股东的利益受损，因此良好的内部控制制度是企业更好地利用关联交易提升自身价值的有效保证。文章以亚厦股份为例，以其股东大会公告和企业年报为依据，从内部控制五要素的角度分析亚厦股份的内部控制制度在其关联交易中引发的问题，并提出相应建议。
第一篇：内部控制案例分析论文
辉山乳业内部控制案例分析
摘要：2016年12月，美国著名调查机构对辉山乳业发布沽空报告，随后几个月，辉山乳业股东大量减持股份，辉山乳业股价直线暴跌。文章通过对该次事件始末进行分析，结合辉山乳业上市以来的财务报告和市场信息，对辉山乳业存在的重大内控缺陷进行分析，并提出相关改进建议。期望可以对股权相对集中的上市公司的内部控制管理提供一定的经验。
关键词：内部控制;公司治理;辉山乳业
一、辉山乳业介绍
辉山乳业，企业总部位于辽宁沈阳，是国内率先实现奶源全部来自于规模化自营牧场的大型乳制品企业。辉山先后在辽宁沈阳、锦州、阜新、抚顺、铁岭等地投资建设了良种奶牛繁育及乳品加工产业集群项目。2013年9月，辉山乳业在港交所正式挂牌上市，全球发行额13亿美元，上市首日市值近400亿港元，跻身中国乳业境外上市公司市值前三甲。
二、辉山乳业事件始末
2002年，辉山乳业成立，总部位于辽宁沈阳。
2013年9月27日，中国辉山乳业控股有限公司在港交所上市。
2016年12月16日，浑水发布做空辉山乳业的报告，指出辉山乳业在苜蓿草和产奶量等方面造假。中午11点左右，辉山乳业紧急申请停牌，当日股价微跌2%，并在当晚发布了澄清公告。随后数月，辉山做空报告发布后，中行审计发现，该公司大量单据造假，将账上30亿资金转出投资沈阳房地产，无法收回。期间仍有金融机构大胆进入，2017年2月，红岭创投向辉山乳业提供了5000万元贷款。2017年3月徐州恒鑫金融租赁给辉山2.5亿人民币，租期为36月，平安银行对辉山大股东的股票质押贷款21亿元进行了展期。
2017年3月16～17日，辉山乳业大股东杨凯、葛坤分别密集减持1.36亿股，套现金额近4亿元。
2017年3月23日，辽宁省政府金融办组织召开辉山乳业集团债权银行工作会议，预计涉及金额远超100亿元。
2017年3月24日，辉山乳业股价直线暴跌。
三、内部控制存在的问题
(一)辉山乳业的组织架构
在股东组成方面，截至2016年9月30日，辉山乳业主要股东包括Champ Harvest公司(占持股72%)和平安银行股份有限公司(持股28%)。杨凯先生直接持有Champ Harvest已发行股本总额的70%，并通过由其全资拥有的公司King Pavilion Limited间接持有Champ Harvest已发行股本总额的20%。葛坤女士代表杨凯先生间接持有Champ Harvest 1000股及当中的经济权益，占Champ Harvest已发行股本总数的10%。杨凯先生和葛坤女士作为一致行动人，被视为在Champ Harvest共同持有10000股股份。
在董事会组成方面，根据辉山乳业披露的2016年年报显示，辉山乳业董事会成员由10人组成，包括杨凯等五位执行董事，李家祥非执行董事，以及简裕良等四位独立董事，其中杨凯是董事会主席兼任CEO。自2017年3月28日股价暴跌之后，董事会成员中的李家祥、徐广义等人随后辞职，到2017年4月18日，独立董事苏永海，郭学研等人也相继辞职，公司仅剩杨凯和葛坤两位董事，且葛坤董事从2017年3月28日失联后一直未取得联系。
(二)重大内控缺陷
1. 董事会形同虚设
辉山乳业自上市以来，杨凯一直以来维持公司最大股东身份，对公司具有绝对的控制和管理权力。在董事会方面，一方面杨凯作为最大股东，拥有较多的董事会席位，同时作为董事会主席，掌握了所有的重大事项决议的权利。另一方面杨凯作为公司的CEO，直接负责公司的运营和管理，控制公司的所有业务活动。可见其权力过度集中，企业无法进行有效的决策。
由于辉山乳业在港股上市，公司并未设置监事会，作为监事会的替代形式审计委员会以及独立董事就至关重要。在独立董事方面，2014年以来一直以来由萧伟强、宋昆冈、顾瑞霞、徐奇鹏担任辉山乳业的独立董事，2015年8月，由简裕良担任独立董事替换萧伟强。值得注意的是辉山乳业的独立董事中萧伟强和简裕良都曾是毕马威北京办事处的合伙人，在审计、财务等方面拥有着丰富的经验，而辉山乳业一直以来聘用的会计师事务所正是毕马威。前任会计师事务所的合伙人或成员担任审计客户的重要职位，如果同时与事务所保持重要交往，将没有防范措施应对对注册会计师独立性的重大影响，辉山乳业的独立董事及其聘用的会计师事务所也在整个过程中打擦边球。
同样在审计委员会组成方面，审计委员会由三名独立非执行董事(即简裕良先生、宋昆冈先生及徐奇鹏先生)组成。审计委员会的主席为简裕良先生。根据官方公布的审计委员会的职责范围，审计委员会主要负责聘或解聘会计师;监察集团的财务及会计政策及实务;财务报表编制的完整性;风险管理和控制等工作。根据年报公布的审计委员进行的两次会议显示，均顺利通过了年度和半年度的财务报告以及年报和半年报的审计费用，并未发现财务报表和审计过程中存在的诸多问题，审计委员会并没有尽到应尽的职责。
综合来看，杨凯身兼最大股东、董事会主席、CEO等职位，控制了公司的董事会和高管，企业层面的控制几近失效。独立董事没有利用专业知识对公司的重大决议发表意见，且独立董事变动频繁，其选用的会计师事务所在独立性方面也存在重大问题。独立董事未尽其责，小股东的利益无法得到有效保障。
2. 编制虚假财务报告
2016年3月，集團短期借款余额为69.47亿元，长期借款余额为53.72亿元。2016年9月，集团的短期借款余额为108.04亿元，长期借款余额为45.40亿元。短短6个月内辉山乳业增加了近40亿元的短期借款。辉山乳业在2016年3月报表中表示集团流动资金主要依靠其于经营中维持足够营运现金流量、重续其短期银行贷款维持企业的持续经营，并对企业的持续经营能力表示肯定。然而根据2016年度的财务报表可以看到，辉山乳业2016年的经营活动产生的现金流量仅为30.61亿元。企业未来的持续经营能力存在重大不确定性。综合企业在收入、成本、借款等方面的不实现象，集团财务报表存在重大错报风险。针对编制财务报告的相关控制运行无效。
3. 关联方交易披露不足
辉山乳业在2014年4～6月向沈阳隆迪种业有限公司累计购买约685万元的种子，并且并未在中期报告中进行及时披露，而在后期进行审核编制时发现执行董事葛坤间接持有隆迪种业的控股权，该收购行为被证明为关联交易。2014年12月23日，辉山乳业公告称，公司日前在对2014年中期报告关联交易进行审阅和编制时，发现有一项今年上半年的关联交易未能及时披露，对“无意违反当时生效的上市规则第14A.32条感到抱歉”。
2014年4月11日，辉山乳业建立沈阳富裕牧业有限公司(“富裕”)，为奶牛养殖业。2014年5月至2014年12月，政府记录显示，富裕已完成至少四个养牛场的建设。2014年12月23日，辉山乳业有限公司将富裕股份转让予新成立的辽宁富翰畜牧有限公司，该公司由王冰个人100%控股。然而此次交易不具有正当的商业理由，且2015年财务报告并未披露此次处置子公司的作价，可见富裕公司建立的目的很可能就是利用关联方转移资产。
四、完善上市公司内部控制的建议
(一)完善上市公司治理结构，保护中小股东利益
香港上市公司采用的是美国的公司内部机构设置模式，即股东大会下设置董事会负责公司的经营决策，区别于大陆采用的德国模式。这种情况下只能由独立董事承担监督公司决策、保护中小股东利益的职能。在本案例中，辉山乳业大股东杨凯通过直接和间接方式持有公司超70%的股权，拥有绝对控股权，同时其利用大股东的权利，在董事会中掌握了两个董事席位，其自身也担任了董事会主席和CEO职位。此时公司已经面临极大的管理风险，内部控制对杨凯处于失效状态，加上独立董事无法利用自身专业性对公司的董事会决策起到有效的监督作用，这些因素极大的增加了企业经营的风险。因此为了中小股东利益，相关监管机构、政府部门需要出台相关政策防止上市公司出现一股独大的现象。其次针对不能履行勤勉忠实义务的独立董事，还需要设置相应的责任承担机制，强制企业在年度报告中披露独立董事表决的事项和表决结果，提高决策的透明度，真正发挥独立董事的作用。
(二)建立投融资管理中心，降低财务风险
辉山乳业2016年3～9月，增加了近40亿元的短期借款，而2016年该公司经营活动产生的现金流量仅为30.61亿元。大量的利用短期借款满足营运资金的需求，一方面增加了企业资金管理的难度，另一方面也极大的提高了企业的财务风险。企业的投融资计划应该建立在企业的投资发展战略基础上，依托企业的投资发展规划，制定详细的融资计划。根据融资计划合理利用优先股、普通债券、可转换债券等长期筹资方式，并辅之以短期借款等短期筹资方式以满足资金需求。因此上市公司需要建立投融资管理中心，针对不同金额、不同类型的项目规范不同的控制方式，例如金额超过一定标准的项目、风险较大的项目需要由董事会通过决议，并且独立董事需要独立发表意见。完善的资金管理体系可以帮助企业有效的利用资金，提高经济效益，也可以避免资金失窃等现象。
参考文献：
[1]唐大鹏，葛静，王璐璐.浅谈“互联网+”背景下乐视网的内部控制[J].財政监督，2016(15).
[2]唐大鹏，李佳虹，刘莲.企业营运资金内部控制缺陷及优化研究——基于辉山乳业的案例分析[J].财政监督，2017(22).
[3]康舒瑶.基于控制环境的上市公司内部控制研究——以辉山乳业为例[J].商业会计，2018(10).
(作者单位：江苏大学财经学院)
作者：周学振
第二篇：企业内部控制与关联交易案例分析
摘要：不完善的内部控制制度容易导致非公允的关联交易发生，使企业和中小股东的利益受损，因此良好的内部控制制度是企业更好地利用关联交易提升自身价值的有效保证。文章以亚厦股份为例，以其股东大会公告和企业年报为依据，从内部控制五要素的角度分析亚厦股份的内部控制制度在其关联交易中引发的问题，并提出相应建议。
关键词：内部控制 关联交易 亚夏股份
关联交易属于企业的内部交易，能够帮助企业降低各种成本，包括在市场上搜寻最低交易价格的时间成本和机会成本，同时还能提高企业交易成功的概率，增强企业的市场竞争力。但是关联交易也可能被利用，成为损害企业利益的工具，如贱卖企业资产转移利润等。因此学者们对于我国企业关联交易的评价褒贬不一。由于我国资本市场尚不成熟，企业内部的治理结构也不够完善，对于关联交易有很大的操纵空间。本文以亚夏股份为例，对企业内部控制与关联交易的关系进行分析。
一、文献综述
大量的研究表明企业的内部控制与关联交易有重大关系。付君(2008)、李梅等(2010)以及王爽(2012)等认为我国企业关于关联交易的内部控制制度不够完善，容易出现关联方界定不明确、定价不公允、监管不到位以及披露不够透明等缺陷。郝玉贵和刘李晓(2012)以紫鑫药业为例，研究表明企业内部控制制度不够完善时，容易出现损害企业价值的关联交易，因此需要完善企业的内部控制制度，加大监管力度，维护公众利益。王彦超、宋顺林(2014)以沪深上市公司为例，研究发现内部控制能降低企业的信息不对称，减少关联交易的负面作用。米莉、周超(2014)认为内部监督是企业内部控制得以有效实施的机制保障。
《企业会计准则第36号——关联方披露》对关联交易中的关联方和关联交易的定义等做出了明确规定，以提高关联交易的规范性。但是我国对于关联交易实务操作方面的相关规范还比较少，需要企业建立良好的内部控制制度，使企业的关联交易趋于规范和公允。
二、案例分析
(一)案例简介。浙江亚厦装饰股份有限公司(以下简称“亚厦股份”)成立于1995年。公司专注于高端星级酒店、大型公共建筑、高档住宅的精装修，树立了“亚厦”在我国建筑装饰行业的一线品牌地位和高端品牌地位。公司于2010年3月12日公开发行股份，2011年8月在深交所上市。该公司的全资子公司浙江亚厦景观园林工程有限公司(以下简称“亚夏园林”)成立于2006年9月，注册资金1 500万元，是一家专业主攻园林设计、施工的城市园林绿化二级施工企业。
2017年1月9日，浙江丽水市政府网站称，1月5日下午，受市委、市政府委托，市发改委与亚厦股份及浙江亚厦产业投资发展有限公司签订PPP项目战略框架协议，合作期限为三年(2017—2019年)，协议总投资达100亿元。面对百亿的订单，亚厦股份却没有对外发布任何公告。在投资者的质疑声中，亚厦股份在深交所“互动易”平台上表示，签订PPP项目的并不是亚厦园林，而是亚厦控股。
2016年10月29日，也就是亚厦控股签订百亿PPP订单前两个月，发布三季报的亚厦股份同时发布了一则出售资产的关联交易公告，将亚厦园林100%的股权以5 264万元的价格出售给大股东亚厦控股。公告显示，注册资本为5 180万元的亚厦园林2016年前9个月的净资产为5 139万元，实现营业收入1.1亿元，净利润-395万元。虽然只是以近乎净资产的价格转卖，但抛售的是亏损资产，对亚厦股份來说，从账面上来看似乎并不是坏事。不过，在此之前的亚厦园林则是另外一种景象，虽然净利不多，但公司每年保持盈利，直至2016年上半年都有盈利。为何在大股东收购前夕，公司却由盈转亏了呢?亚厦股份并没有给出合理解释。
本文从内部控制五要素角度对亚厦股份的关联交易进行分析。
(二)内部控制与关联交易。
1.内部环境。从亚厦股份的股权结构来看，它的第一大股东亚夏控股持股比例从上市开始的35.9716%到如今的32.768%，一直都保持着超过30%的比例，明显高于其他股东，存在“一股独大”的现象。众多学者的研究表明关联交易的发生会受到第一大股东持股比例的影响，亚厦股份此次的决定表明公司的股东大会并没有发挥应有的监督作用，致使亚厦股份将一个高质量的子公司低价出售。亚厦股份内部控制制度规定：重大关联交易(指公司拟与关联人达成的总额高于300万元或高于公司最近经审计净资产值5%的关联交易)应由独立董事认可后，提交董事会讨论。独立董事在作出判断前，可以聘请中介机构出具独立财务顾问报告。董事会也可组织专家、专业人士进行评审。此次亚厦股份出售子公司亚厦园林时却并没有出具相关的评估报告。
2.风险评估。亚厦股份此次的关联交易数额巨大，对于公司的利润产生了重大影响。亚厦股份利用关联交易低价出售资产，同时还打算高价收购他人资产，这种非公允的关联交易严重损害了中小股东的利益，引起了中小股东等投资者对于企业的质疑与不满，而亚厦股份并没有对此次关联交易做出合理解释，只强调这是公司发展战略所需，这将对公司未来的运营产生较大影响。亚厦股份应该就此次关联交易的发生做出正确的市场风险评估，从而采取相应的补救措施。
3.控制活动。根据亚厦股份的公司章程，公司与关联人发生的交易总额在3 000万元人民币以上，且占公司最近经审计净资产绝对值5%以上的关联交易，由股东大会审批。虽然此次关联交易发生前亚厦股份召开了临时股东大会，并在会上获得了股东支持，但是根据公司章程规定，董事会关于关联交易事项议案的说明至少应该包括交易的内容、数量以及定价是否公允等内容，还强调了应该说明交易是否损害了公司及中小股东的利益。此次关联交易中，亚厦股份出具的公告中关于定价的过程重点在于亚厦园林的资产负债价值，并确定净资产价值，而最后也的确是以接近净资产的价格出售的，但是并没有对亚厦园林近几年的盈利情况作出说明，并没有在未来盈利的基础上进行定价，因此也就无法确定这一定价是否真的公允。
4.信息与沟通。亚厦股份在此次关联交易事件中的沟通有明显欠缺，在关联交易发生之前并没有对所有中小股东说明交易的定价以及进行交易的必要性，导致事件发生后许多中小股东提出质疑。而对于这些质疑，亚厦股份也没有做出详细解释，只强调这是公司战略下的必要交易。对于中小股东而言，由于无法充分参与企业管理，希望获得更多的信息以维护自己的利益。他们对于关联交易的态度不是杜绝，而是希望关联交易能有效地成为企业提升自我价值的途径，希望企业的关联交易是公允、透明的。企业与股东之间的有效沟通是企业良好发展的前提。
5.对控制的监督。亚厦股份虽然建立了内部控制制度，但是在运行过程中存在着一定的漏洞，运行没有达到预期效果，这是因为对于内部控制的监督力度不足。内部监督是企业内部控制得以有效实施的机制保障，企业应该制定内部控制监督机制，强化内部审计等内部监督机构的职能，规范内部监督的程序、方法和要求。亚厦股份对于关联交易的规定是根据国家基本政策制定的，包括对关联方的定义、关联交易决策权限、审议程序以及披露原则，但是却没有关于监督关联交易内部控制制度的相关规定。为了保障内部控制制度发挥应有的作用，应该设立相应的监督部门，并将该部门作为企业的常规部门，以发挥监督的功能，使企业的内部控制制度得以完善。
三、结论与建议
(一)加强关联交易相关制度。关联交易是企业的内部交易，其定价的公允性极其重要。企业针对自身的关联交易应确定相关的定价程序，在发生关联交易时披露关联交易的定价过程和内容。对于关联方界定比较模糊的，在企业发生关联交易时应有足够丰富的报告向中小股东等投资者证明该关联交易的公平性。我国对于关联交易的相关规定还不够完善，而且比较注重理论，对于实际操作中的规范不足，因此应该规范关联交易的相关实务规定，尤其是定价的公允性，使关联交易成为提升企业价值的有效途径，而不是损害企业和中小股东利益的工具。
(二)完善公司治理结构，加强内部控制。公司治理结构和内部控制可以决定重大事项能否发生以及发生的频率和力度，所以完善的公司治理结构和内部控制制度能使企业的关联交易向着降低企业交易成本、提高交易效率，从而提升企业价值的方向发展，这对于企业的集团利益以及战略规划有着极大的帮助。而本文案例中的重要资产低价出售给第一大股东对于中小股东而言是一种损害，这对于企业的未来发展不利，只有建立股权制衡制度，让中小股东发挥对大股东的监督和制衡，才能促使企业健康发展。
(三)重视企业监督部门的作用。企业制定了良好的内部控制制度以后应该有相对应的监督部门，以保障制度发挥最大作用。本文案例中的关联交易數额如此巨大，监督部门应该发挥监督作用，要求公司针对此项关联交易公布相关重要信息，并评估相关风险，使中小股东充分了解相关信息，降低信息不对称性。
参考文献：
[1]付君.上市公司关联交易内部控制研究[J].财会通讯(理财版)，2008，(04)：67-68.
[2]李梅，崔丽歌，贾云鹏.中国上市公司关联方交易内部控制研究[J].西北师大学报(社会科学版)，2010，(03)：128-132.
[3]米莉，周超.内部控制缺陷研究——基于某金银公司的案例研究[J].商业会计，2014，(24)：62-63.
[4]郝玉贵，刘李晓.关联方交易舞弊风险内部控制与审计——基于紫鑫药业案例的研究[J].审计与经济研究，2012，(04)：26-35.
作者：杨晓红
第三篇：内部控制与企业风险管理控制之“企业文化”案例分析
完善的内部控制由五个相互关联的要素组成：控制环境、风险评估、控制活动、信息与沟通、监控的实施。其中，控制环境是内部控制体系的基础和核心，决定着其他控制要素能否发挥作用。但良好的内部环境离不开优秀的企业文化。企业文化作为内部环境中的重要组成部分，是企业长远持续发展的不竭动力和有力保证。海尔集团的发展历程则鲜明地阐明了企业文化的重要性，以海尔为例进行内部控制中企业文化的分析：
案例：
海尔集团是在1984年成立的引进德国利勃海尔电冰箱生产技术的青岛电冰箱总厂基础上发展起来的，曾一度亏损147万元，濒临破产倒闭，1984年12月张瑞敏临危受命，担任厂长，那时，厂里生产混乱且缺乏秩序，1985年，海尔出现工人工资发不出的局面，同时，生产的一些冰箱发生质量问题，引发“砸冰箱”事件，正是这次事件砸响了海尔人的质量意识。经过多年的艰苦奋斗和卓越创新，海尔从1984年的单一冰箱产品发展到拥有白色家电、黑色家电、米色家电在内的96大门类15 100多个规格的产品群，并出口到世界160多个国家和地区。其发展经历了四个阶段：名牌战略阶段、多元化战略发展阶段、国际化战略阶段、全球化品牌战略阶段。
案例分析：
海尔集团从濒临破产到较早走出国门并在国外享有很高知名度，正是得益于健全的内部控制和优秀的企业文化，其才能持续发展。
1、诚信和道德价值观规范的制定执行和高层基调的建立
管理层应该在公司范围内传达对诚信与道德价值观规范的遵循，使员工感觉被督促做正确事的压力，并且完全执行。
1985年顾客反映工厂生产的电冰箱有质量问题、张瑞敏进行检查发现仓库中还有有缺陷的冰箱76台时，做出了有悖“常理”的决定：由生产这些冰箱的员工亲自来砸工厂生产的电冰箱，强制的手段让海尔树立了深深的质量意识。通过“砸冰箱”这一行为，公司对诚信和道德价值观进行了有效地宣传推广;且通过张瑞敏的践行建立了质量意识的高层基调。
2、与利益相关者的关系
内部控制中的企业文化关注管理层与员工、供应商、客户、债权人等利益相关者进行交往时，是否采用高的道德标准。
海尔将员工的管理摆在第一位，根据实际情况制定管理规章制度，注重以绩效为基础的激励机制，使其各尽其能，各司其，化压力为动力，在自己不断进步的同时推动企业的进步。此外，树立“用户永远是对的”的服务理念，做到“零距离’服务，在家电行业竞争激烈的环境中，以优质的服务取胜，这正是其优质企业文化的体现。
3、文化控制建设
海尔文化高度融合了企业理念、经营哲学、价值观和个人的人生观，是一个企业的凝聚剂：
(1)核心：创新
创新是被全体海尔员工认同的价值观。为了创造有价值的订单，海尔文化以观念创新为先导，以战略创新为方向、以组织创新为保障、以技术创新为手段、以市场创新为目标，最终使其走向世界。
(2)文化固本
二十几年来，海尔一直把企业文化建设看成是与企业高科技发展并存的软件工程和系统工程。海尔文化包括企业理念和管理两个部分。这两部分有机结合，渗透到集团各个分支机构和实业经营部门的经营管理中。具体体现在企业经营策略和各种规范、规章制度的实践中，如发展战略、经营目标体系、组织结构、人力资源的开发和利用、激励和竞争的奖惩制度、环境建设等。
4、重视并购重组后的文化建设，促进文化融合
海尔通过吃“休克鱼”来实现其多元化发展战略。从20世纪90年代初开始，海尔先后兼并了18家企业，其中有14家被兼并企业的亏损总额达到5.5亿元，但最终扭亏为盈，盘活的资产增至14.2亿元。
通过并购进行扩张不乏失败的案例，其很重要的一个因素便是企业文化未能很好的融合。每个公司在其发展的过程中形成了独特的企业文化，在企业整合的过程中如果发生互斥，便不会产生一加一大于二的效应。海尔首先将其自身的企业文化打好扎实的基础，然后进行输出扩张，注重并购后双方文化的融合，最终实现盈利。
5、公司及战略层面的风险考量及业务风险的接受程度
风险偏好反映了公司对于风险的态度，影响企业的文化和经营风格，进而影响管理者的决策。
海尔的经营特点可以看作是略带保守型的企业文化，以适应高不确定性的市场环境。但这不是否认创新，而是在创新中不行险着，诠释了海尔经营商偏稳和相对于其行业地位低调的特点。当其它家电企业抓生产促销售时，海尔砸冰箱提出质量口号;在其它家电企业大力发展网络渠道时，海尔建立了遍布全国的服务体系，以服务抓住消费者;在某些家电企业试图行业垄断时，海尔选择多元化的道路，降低企业经营风险;在海尔向海外发展时，选择走欧美自创品牌难路而非发展中国家或加工制造这些易路。
低风险的运行文化，使海尔能够对决策结果和市场环境的变化迅速做出反应，处于对决策的良性应对状态中。
综合上面对海尔集团的企业文化分析可以看出，企业文化建设对建立和完善企业内部控制制度有着重要作用。企业应采取正确措施培育符合企业发展战略的企业文化，完善内部控制：管理人员发挥示范作用，营造积极向上的文化氛围。同时，增强开拓创新和风险防范意识，规范员工行为，将文化建设融入生产经营全过程，与发展战略有机融合，增强员工使命感和责任感，实现自身价值。
企业内部控制制度建设和风险管理有赖于企业文化建设的支持和维护，只有良好的企业文化，才能促进企业内部控制制度的完善，正确权衡风险和收益，使企业长远健康发展。(作者单位：四川大学商学院)
作者：谢露